東方園林財務報表附注也提到：公司根據(jù)累計實際發(fā)生的合同成本占合同預計總成本的比例確定建造合同完工百分比，當合同施工內容發(fā)生變化，從而導致預計總收入和預計總成本發(fā)生變化時，公司將對預計總收入及預計總成本進行調整，并按調整后的金額計算完工百分比，調整當期應確認的營業(yè)收入及營業(yè)成本。按照現(xiàn)行的會計準則和上述附注，上述三個項目的存貨，一方面已經(jīng)體現(xiàn)為收入和利潤；而另一方面，卻沒能體現(xiàn)在應收賬款上。

　　一位不愿透露姓名的注冊會計師指出，工程建設類企業(yè)，長期掛賬存貨有三種可能：一種是由于甲方（或稱業(yè)主）原因，工程結算進度的確很慢，導致工程結算跟不上完工時間，這屬于正常情況。但如果掛賬時間超過行業(yè)內正常結算時間，則屬異常。另一種情況是，施工方認為發(fā)生了如數(shù)的成本和收入，但甲方或業(yè)主，并不認可，不予辦理結算手續(xù)，即雙方存在異議或糾紛；最后一種情況是，甲方或業(yè)主根本就不知道這部分成本的存在，何來結算？也即，施工企業(yè)單方面虛增收入和利潤，長期掛賬于存貨。

　　這部分存貨是虛增出來的資產(chǎn)，這是目前通用的國際會計準則和中國現(xiàn)行會計準則的一項弊病。如果企業(yè)利用這一漏洞對財務報表進行操縱，看似只是虛增了資產(chǎn)，只會影響資產(chǎn)負債表，但其實，里面埋藏了巨大的對利潤表的風險。

　　這有點類似于企業(yè)遲遲不將在建工程轉為固定資產(chǎn)，因為結轉為固定資產(chǎn)，每年都要提折舊，從而吞噬利潤，導致財務報表賬面難看。

　　顯然，后兩種情形使得存貨面臨巨大的跌價或收入沖回風險。

　　對于第二種情況，施工方已經(jīng)發(fā)生了成本和費用，但是對方卻不認賬，最終的結果可能是全部計提資產(chǎn)減值損失；對于第三種情況，施工方則需要沖回虛計的收入、成本和利潤。無論是哪一種情況，對于擁有51億元已完工未結算存貨的東方園林，恐怕都是重創(chuàng)。

　　對于上述項目掛賬存貨情況，東方園林董秘李東輝在接受《第一財經(jīng)日報》記者采訪時表示，公司該披露的均已披露，而對于跌價準備的計提，他表示“自己并不是專業(yè)財務人員”，無法回應。

　　利潤表的那些事

　　根據(jù)東方園林2014年10月28日的最新項目進展公告，2012年底以前即已完工的重點項目，包括上述兩個項目在內，共有20個，合計有8.79億元存貨未結算，其中包括上述大同文瀛湖項目2.78億元、株洲神龍城項目1.06億元、大同東城墻項目0.43億元、山東濱州園林0.39億元等（不完全統(tǒng)計），存貨余額近三年來絲毫未有變動。

　　截至2014年上半年高達51億元的存貨（已完工未結算部分），公司累計只計提了1042萬元的跌價準備（全部為2013年計提）。

　　對于已完工未結算工程項目的存貨應該如何計提跌價準備，公司在財務報表附注中是這樣描述的：每期期末，公司對已完工未結算的工程項目單項進行減值測試，根據(jù)取得的最新證據(jù)來估計最終工程結算金額，如果最新證據(jù)估計的結算額小于項目累計確認收入的金額，將該估計的差額沖減當期營業(yè)收入，反之，則不做賬務處理。對以上測試未減值且超過2年未結算的項目，按照賬齡法計提減值準備。

　　以上項目遲遲沒有結算，是否有證據(jù)表明結算額小于項目累計確認的收入呢？如果是，則公司應按相應差額沖減當期營業(yè)收入和利潤；如果不是，則恐怕需要全額計提減值準備。

　　即便按照賬齡法計提，僅這8.79億的存貨賬齡就已超過2年，按2~3年賬齡計，計提比例為10%，公司也應計提8000余萬資產(chǎn)減值損失，更何況公司存貨余額已達51億元。

　　東方園林2014年三季報令人大跌眼鏡，凈利潤同比下降72%。細細梳理報表，公司營業(yè)收入并沒有下滑，同比還有微漲，利潤下滑原因除營業(yè)成本同比增長15%、三項費用（銷售費用、管理費用、財務費用）同比增長28%以外，最重要的是，當期計提的資產(chǎn)減值損失較去年同期上漲了112%。

　　季報顯示，今年三季度東方園林計提的資產(chǎn)減值損失達到了創(chuàng)紀錄的5866萬元，而當季公司凈利潤也不過只有5211萬元。

　　根據(jù)公司的解釋，計提的資產(chǎn)減值損失并非來自于存貨跌價準備，而是來自于應收賬款壞賬準備計提。

　　資料顯示，截至2014年6月末，東方園林應收賬款最大客戶為大同市園林管理局，欠款近5億元，占公司應收賬款總額的13.53%。如果加上近三年未結算的2.87億元存貨，東方園林對大同市園林管理局應收賬款將達7.87億。

　　有意思的是，2014年10月15日，公司發(fā)布三季度業(yè)績預期修正公告，將2014年1~9月歸屬于上市公司股東的凈利潤由原來預計的增長10%至30%，修正為下降0~20%。而同一天，山西省紀委宣布大同市委書記豐立祥被調查。